【今日要闻】科技浪潮下的A股：牛股、AI与半导体深度洞察

A股381股年内翻倍：固态电池、模拟芯片、创新药“制造”牛股

🍑“牛股沃土”，占据半壁江山；北交所、科创板小市值品种弹性惊人，10倍股亦有三席。资金风险偏好快速抬升，是否预示全面牛市号角已响？ 一、数据速览 - **翻倍股数量**：381只，占全部A股7.1%，远高于2025年同期的229只； - **10倍股**（年内涨幅≥900%）：3只——固态电池龙头“纳能科技”+1180%、模拟芯片Fabless“芯动微”+1050%、创新药Biotech“康源药业”+940%； - **市值分布**50%且环比提速品种； 3. **补涨逻辑**。

摩根士丹利：中国的 AI GPU 是炒作还是希望？

国信通院发布的可适配深度求索模型的国产 AI 芯片清单 图表 2：寒武纪库存趋势及其🌍入口分类明细 图表 3：中国国产 AI 处理器规格参数 中国半导体设备进口趋势 2025 年 7 月，中国半导体设备进口额达 34 亿美元，同比增长 14%。以三个月移动平均计算，同比增速为 10%，较 2025 年 6 月的 2% 实现回升（详见图表 4）...这将推动 CPU 与 GPU 国产化进程加速。据悉，华为已显著提升昇腾 910C 芯片的良率，计划在 2025 年大规模生产昇腾 910。

半导体暴涨，如何寻找超额收益？

模拟芯片通俗语言理解就是将声音、光线、温度等转化成可以被数字芯片识别的信号的一种芯片，可以说，模拟芯片是现实(shí)世(shì)界(jiè)和(hé)数(shù)字(zì)世(shì)界(jiè)的(de)重(zhòng)要(yào)桥(qiáo)梁(liáng)。相(xiāng)对(duì)而(ér)言(yán)，模(mó)拟(nǐ)芯(xīn)片(piàn)的(de)并(bìng)不(bù)依(yī)赖(lài)先(xiān)进(jìn)的(de)制(zhì)程(chéng)，其(qí)制(zhì)程(chéng)多(duō)在(zài)130nm、180nm左(zuǒ)右(yòu)，其(qí)主要(yào)逻(luó)辑(ji)在(zài)于(yú)并(bìng)购(gòu)和(hé)料(liào)号(hào)数(shù)量(liàng)的(de)增(zēng)长来获得成长性。模拟芯片由于下游分散，因此品类的增加就可以打开新⛵️入口的应用领域，营收增长和品类数量呈现正相关的特征。正是由于公司产品品类的增多，推动了公司营收的不断增长。其中并购是模拟芯片公司实现跨越式成长的重要途径。全球模拟芯片行业龙头中。

英伟达SC24六大技术亮点，不止加速超算500强

” 借助CUDA-Q和Hopper GPU，谷歌可以对包含40个量子比特的器件进行模拟，是同类模拟中规模最大的，噪声模拟时间从一周缩短到几分钟。实现万物「数字孪生」的“蓝图” Omni🆕verse Blueprint是一款物理数字孪生产品，数字孪生是物理实体的精准虚拟模型，通过实时数据采集和仿真分析，为决策提供支持。Blueprint是一个包含NVIDIA加速库、物理AI框架以及基于物理学的交互式渲染的参考工作流，可将仿真和实时可视化速度提高1200倍。黄仁勋表示：“我们构建O。

AI行情是真风口还是泡沫？三个被忽视的关键信号

现在市场处在一个比较典型的“弱经济、宽流动”环境——宏观数据还没明显起色，但资金面宽松，利率走低，这种背景下，市场更愿意给长期成长逻辑强的赛道溢价，AI自然成为焦点，但关键问题是：这波AI是纯概念炒作，还是真有产业支撑？从调研反馈看，后者成分更重。#天天基金调研团# 最近参加了一场由天天基金和财通资管联合组织的调研交流，主讲人是财通资管权益投资一部负责人包斅文，从业15年、管理投资7年，观点相当扎实，作为长期关注科技赛道的观察者，我也借此机会梳理一下当前AI行情的成色与科技板。